編者按:2012年股市讓老百姓虧了錢。歲末年初,百姓手中的閑錢還能再投股市嗎?怎樣規(guī)劃才合理?在當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)環(huán)境下,除了儲蓄,百姓還能參與哪些投資品種?這些投資品種又各有什么特點?適合哪些人群?壹財經(jīng)記者對此做了些梳理,以供讀者參考。
信托理財:最得高端客戶寵愛,但高收益伴隨著高風(fēng)險
【行情回顧】:股市低迷,樓市不振,高收益的信托理財產(chǎn)品成為今年資金實力雄厚的投資者管理財富的主要途徑。據(jù)了解,在年初,一年期的信托理財產(chǎn)品,預(yù)計年收益率可以達(dá)到10%-15%。對于有理財觀念的投資者來說,這樣的誘惑力可真不算小的。胡潤研究院此前發(fā)布的《2011中國私人財富管理白皮書》稱,有超過40%的富豪熱衷投資信托產(chǎn)品。而銀行理財師告訴記者,他所接觸的高端客戶中,有一半以上都會進(jìn)行信托投資。
通常銀行代銷的信托產(chǎn)品,想要購買的市民一般都預(yù)先登記,并不是預(yù)先登記了就一定能買到。購買此類信托產(chǎn)品并不像打新股一樣有“中簽”一說,銀行一般會按“資金優(yōu)先、時間優(yōu)先”的原則行事。高收益也伴隨著高風(fēng)險。隨著國內(nèi)樓市調(diào)控的深入,在外地已有不少投資于地產(chǎn)的信托產(chǎn)品出現(xiàn)了兌付風(fēng)險,讓持有這類產(chǎn)品的投資者寢食難安。
【風(fēng)險系數(shù)】:★★★★
【理財建議】:胡燚表示,信托產(chǎn)品下半年的收益率有所下降,在8%到10%之間,不過還是比理財產(chǎn)品高多了。信托產(chǎn)品是以信托公司為主體的代銷類產(chǎn)品,風(fēng)險程度較高,時間也較長,大部分都在2年以上,購買資金需要100萬起步,所以主要針對高端客戶。他特別提醒準(zhǔn)備購買信托產(chǎn)品的投資者,購買高收益的產(chǎn)品時,不能只看預(yù)期收益率,還是要認(rèn)真研究產(chǎn)品的投向,特別注意信托公司的所屬行業(yè)和風(fēng)險控制措施,因為有些信托計劃并沒有本金和收益保障。
銀行短期理財產(chǎn)品:門檻低,適合絕大部分普通投資者
【行情回顧】:臨近年底,各家銀行又再次舉起了高息短期理財產(chǎn)品的大旗,全力做最后一拼。身邊不少人又開始陸續(xù)收到銀行理財推銷短信轟炸。其中有的銀行31天收益率4.7%、半年5.1%、一年期的5.5%;有的33天~367天期限理財產(chǎn)品預(yù)期收益率4.7%~5.3%;還有的35天4.3%、90天4.5%。與之前相比,銀行理財產(chǎn)品的收益率近期明顯有所回升。
據(jù)招行南京分行理財師胡燚介紹,今年的銀行理財產(chǎn)品發(fā)行總量遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過了2011年。前三季度,國內(nèi)119家銀行合計發(fā)行理財產(chǎn)品22476款。因為銀行理財產(chǎn)品期限短,收益又比較穩(wěn)妥,且不低,因此,自去年以來就特別受重視,各家銀行推出的短期、超短期理財產(chǎn)品也數(shù)量極多。不過受到今年央行降息因素的影響,近半年來銀行理財產(chǎn)品收益率曾一度降到4%以下,因此不少投資者就轉(zhuǎn)而投向了其他項目。如今到年底銀行間資金面似乎再度緊張起來,于是短期理財產(chǎn)品又一次受到了各家銀行的重視,紛紛給出了較高的收益率,目前在售大部分短期理財產(chǎn)品預(yù)期收益率都有4.5%-5%。一些銀行針對百萬級以上的大額資金,甚至給出了更高的回報。
【風(fēng)險系數(shù)】:★★
【理財建議】:“現(xiàn)在最穩(wěn)健的投資品種都在銀行短期理財產(chǎn)品中,比如債券和票據(jù)類。”招商銀行胡經(jīng)理表示,銀行理財產(chǎn)品由于“風(fēng)險較低、時間短、比較靈活”,已成為家庭財產(chǎn)配置的主要選擇。安全系數(shù)相對較高是這類理財產(chǎn)品的最大優(yōu)勢,但收益率也較低,“目前只有4.3%-5%,時間以30天至半年為主,起買門檻在5萬、10萬,適合有原始資金積累的絕大部分投資者。”對于大多投資者來說,過年用錢地方多,需要資金周轉(zhuǎn),因此投資者可優(yōu)先關(guān)注3個月以下期限的短期銀行理財產(chǎn)品。