2022年以來超110只基金產(chǎn)品變更基金經(jīng)理
公募基金產(chǎn)品新年加速“換帥”
1月15日，南方基金發(fā)布公告稱，夏晨曦離任其掌管多年的南方中債 0-2年國開行債券指數(shù)證券投資基金(009615)(下稱：南方0-2年國開債A)。而在今年1月初，南方基金因內(nèi)部調(diào)整，原基金經(jīng)理吳劍毅卸任南方潛力新藍籌。
2022年新年伊始，基金行業(yè)人員流動加速，超過110只基金發(fā)生基金經(jīng)理變更，與去年同期相比增加了近50%。有13位基金經(jīng)理離任，同比翻倍。多位市場人士認為，中國基金市場發(fā)展迅速，但業(yè)績壓力和人員競爭日趨激烈，基金經(jīng)理變動也會越來越頻繁。不過，從過往業(yè)績來看，南方基金夏晨曦在離任上述基金前，業(yè)績表現(xiàn)一般，但吳劍毅的業(yè)績多為“優(yōu)秀”。
文、表/廣州日報全媒體記者 張忠安
南方基金夏晨曦“離任”兩只基金
根據(jù)南方基金公告，夏晨曦離任日期是“2022-1-14”，變更類型是“解聘基金經(jīng)理”。此前，該基金由夏晨曦和朱佳共同管理。因此，在夏晨曦離任后，朱佳獨自掌管南方0-2年國開債A。同一天，南方中債1-5年國開行債券指數(shù)基金(008256)也因為夏晨曦的“解聘”而變更基金經(jīng)理。夏晨曦離任后，由朱佳和董浩共同管理該基金。
基金變更基金經(jīng)理一般分為三類，一是老帶新。增聘基金經(jīng)理與原來的“掌舵人”共同管理某只基金；二是直接變更基金經(jīng)理；三是基金經(jīng)理離任，未新增基金經(jīng)理，由共管的基金經(jīng)理“接手”。根據(jù)公告，夏晨曦的變更屬于第三類。
針對離任原因，南方基金在公告中只披露是“公司工作調(diào)整”。但鑒于夏晨曦繼續(xù)擔(dān)任南方現(xiàn)金通、南方天天利、南方1-3年國開債、南方0-5年江蘇城投債、南方中證同業(yè)存單AAA指數(shù)7天持有的基金經(jīng)理，外界猜測他并未離開南方基金。
不過，夏晨曦在南方0-2年國開債A上業(yè)績卻表現(xiàn)一般。根據(jù)東方財富網(wǎng)數(shù)據(jù)，該基金成立于2020年7月，資產(chǎn)規(guī)模42.22億元，屬于被動式指數(shù)化投資基金。數(shù)據(jù)顯示，近1周漲幅為0.07%，近1個月為0.37%，近3個月為0.93%，今年以來為0.11%。
不過，相比夏晨曦，今年1月6日離任南方潛力新藍籌的吳劍毅相對優(yōu)良，離任前，基金業(yè)績基本都跑贏同類平均和滬深300指數(shù)。
“換帥”基金投資者如何操作
有數(shù)據(jù)顯示，2021年全年崗位發(fā)生變更的基金經(jīng)理人數(shù)超過1000名，同比增加36.14%，創(chuàng)下歷史最高水平。2022年以來，基金經(jīng)理變動的老基金產(chǎn)品數(shù)量超過110只，離任基金經(jīng)理人數(shù)也超過10人。
變更了基金經(jīng)理的基金該如何操作，深圳一位私募人士稱，從歷史行情來看，在市場波動較大的時期，基金經(jīng)理變更往往更加頻繁，原因不能一概而論，既有內(nèi)部新舊交替的因素，也有業(yè)績排名和贖回壓力的因素。但對基金產(chǎn)品而言，變動基金經(jīng)理后，業(yè)績進步、退步或維持穩(wěn)定的比例相當。不過，這位私募人士透露，業(yè)績靠前的基金產(chǎn)品，在換了基金經(jīng)理之后，業(yè)績下滑或震蕩的概率偏高。相反，如果業(yè)績表現(xiàn)靠后的產(chǎn)品，在變更基金之后，業(yè)績向好的概率較大。
但他認為，投資者不宜因為基金經(jīng)理的變動而慌張?！叭绻顿Y者手中的基金遇到基金經(jīng)理變更的，要具體來看，比如，要有新基金經(jīng)理加入時，可以繼續(xù)持倉。如果之前業(yè)績低位徘徊，更換基金經(jīng)理后，不妨再耐心等待。整體而言，對老牌基金公司，正常情況下，業(yè)績表現(xiàn)的持續(xù)性會相對較強。”